العملات الرقمية للبنك المركزي – التمهيدي على مجتمع غير نقدي

تم تحديث هذه المقالة آخر مرة في فبراير 13, 2025

العملات الرقمية للبنك المركزي – التمهيدي على مجتمع غير نقدي

العملات الرقمية للبنك المركزي – التمهيدي على مجتمع غير نقدي

في الأسابيع الأخيرة ، أصبح من الواضح بشكل متزايد أن الكثير من الناس لا يدركون تمامًا مفهوم العملة الرقمية للبنك المركزي أو CBDC.  في هذا المنشور ، سأوضح الجوانب الرئيسية لـ CBDC ، وكيف سيتم تنفيذها ولماذا وسأحمل كل الأشياء التي تعلمتها عن مجتمعنا غير النقدي الذي يلوح في الأفق لإضاءةك.

لنبدأ بالنظر إلى تعريف CBDC.

“إن اتفاقية التنوع البيولوجي هي شكل من أشكال العملة الرقمية الصادرة عن البنك المركزي في الدولة وهو يعادل عملة فيات الوطنية المادية (أي الملاحظات المصرفية التي يتم توزيعها في الاقتصاد).”

هناك نوعان من CBDCs:

1.) تجارة التجزئة CBDCs – سيتم استخدام هذه CBDCs من قبل المستهلكين والشركات.  هناك نوعان من CBDCs للبيع بالتجزئة:

أ.) CBDCs للبيع بالتجزئة القائمة على الحساب والتي سوف تتطلب تحديد هوية رقمية للوصول إلى حساب.  يمكن أن تسبب CBDCs تعطل في القطاع المصرفي التجاري ويمكن أن تؤدي إلى تحديد وتتبع وتوصيف جميع معاملات المستخدم النهائي.

ب.) CBDCs القائمة على البيع بالتجزئة المستندة إلى المميز الذي يمكن الوصول إليه مع المفاتيح الخاصة أو المفاتيح العامة أو كلاهما سيسمح للفرد بتنفيذ المعاملات بشكل مجهول ، ومع ذلك ، يمكن للبنوك المركزية اختيار تنفيذ متطلبات هوية محددة للوصول إلى الشبكة ، وإلغاء عدم الكشف عن هويتها. 

2.) CBDCs بالجملة – سيتم استخدام هذه CBDCs للمعاملات من قبل القطاع المصرفي المالي/التجاري.

هنا هو اقتباس من دراسة على CBDCs من المشرف على حماية البيانات الأوروبية فيما يتعلق بتعريف CBDC:

“يتكون CBDC من تمثيل رقمي للعملات المعدنية والبشر في شكل الرموز الرقمية. إنه ملف إلكتروني يجسد قيمة محددة مع مرجع إلى مالكه المرفق به. من خلال تغيير هذه المرجع ، يتم تحويل القيمة ويتم الدفع. عادة ما يتم تقديم CBDC من قبل البنوك المركزية كمكمل للنقد ، ومزود بميزات مماثلة (خاصة ، مع مراعاة حالة العطاء القانوني) ، ولكن تكيف مع بعض الاحتياجات الوظيفية والطبيعة “الرقمية” المشار إليها أعلاه. “

بعض البنوك المركزية (أي بنك إنجلترا) تبيع فوائد اتفاقية التنوع البيولوجي من خلال الإشارة إلى أنه على الرغم من أن CBDCs سيتم تنفيذها ، فإن الملاحظات المصرفية ستظل متداولة (أي أن نظام الدفع لن يصبح رقميًا تمامًا) ومع ذلك ، فإنها لا تعطي وقتًا إطار لتنفيذ نظام المدفوعات الرقمية بالكامل والذي من المؤكد متابعته.

يمكن إعطاء CBDCs في واحدة من اثنين من النظم الإيكولوجية المعمارية الرئيسية:

1.) النموذج المباشر الذي يوفر فيه البنك المركزي خدمة مباشرة للمستخدم النهائي مثل بطاقة قابلة لإعادة التحميل أو محفظة رقمية عبر الإنترنت.

2.) النموذج غير المباشر حيث توفر البنوك التجارية دفتر الأستاذ لمعاملات البيع بالتجزئة مع البنك المركزي الذي يحافظ على دفتر الأستاذ بالجملة لمعاملات CBDC مع البنوك التجارية.

بموجب نموذج مختلط لإدارة CBDC ، ستوفر البنوك التجارية خدمات البيع بالتجزئة لعملائها ويحتفظ البنك المركزي بدفتر الأستاذ لمعاملات البيع بالتجزئة.  وفقًا لبنك التسويات الدولية (البنك المركزي للبنوك المركزية) ، فهذه هي المعمارية التي تفكر فيها معظم البنوك المركزية حاليًا.

فيما يلي رسم يوضح نوعين من بنية CBDC وتدفق البيانات الناتج:

يعلق بعض الأشخاص أن لدينا بالفعل نظام مدفوعات رقمية يتكون بشكل أساسي من بطاقات الخصم والائتمان.  على الرغم من أن هذا صحيح ، إلا أن هناك فرقًا رئيسيًا بين CBDCs ونظام المدفوعات الرقمية الحالية.  ستكون CBDCs مناقصة قانونية ويجب قبولها إذا تم تقديمها كدفع ضمن اختصاصها في حين يمكن رفض وسائل الدفع الإلكترونية الأخرى (أي بطاقات الائتمان وما إلى ذلك).

هناك مسألتان على الأقل من شأنه أن يجعل تنفيذ النظام الإيكولوجي CBDC صعبًا:

1.) المرونة – يجب أن يكون النظام المصرفي CBDC مقاومًا لتهديدات الأمن السيبراني ويجب أن يعمل عندما تكون شبكة الطاقة غير متوفرة.

 2.) الخصوصية – سيتعين علينا أن نثق في أن البنوك والحكومات المركزية لن تستخدم CBDCs لتتبع وتتبع سلوكياتنا.  فيما يلي اقتباس عن الخصوصية المتعلقة بـ CBDC من دراسة تم القيام به من قبل مدفوعات كندا مع بلدي جريئة:

“CBDC مع نفس المستوى من الخصوصية مثل النقد التقليدي من غير المرجح للغاية. كما هو الحال مع النقد ، قد تكون الخصوصية محدودة في خدمة أولويات السلامة العامة حول غسل الأموال والتمويل الإرهابي والتهرب الضريبي وأنشطة السوق المتوازية ، وخاصة بالنسبة لمعاملات CBDC الكبيرة “.

قد يسأل المرء ، لماذا نحتاج إلى CBDCs.  فيما يلي بعض الأسباب التي قدمها المصرفيون المركزي:

1.) تعزيز السيادة النقدية ، والاستقلالية الاستراتيجية وتنفيذ السياسة النقدية

2.) إنشاء شكل من أشكال الدفع أكثر موثوقية من شكل جديد من الأموال الخاصة من قبل الجهات الفاعلة الخاصة (أي Bitcoin etcetera) التي تتجاوز أنظمة الدفع القائمة على البنوك الحالية

3.) لتحفيز المنافسة والابتكار في المدفوعات ، وإزالة الحواجز وتجنب الدفع المغلق

الأنظمة التي أنشأتها المنصات (أي DIEM المقترحة من Meta)

4.) لتعزيز التضمين المالي ، مما يجعل العملية أسهل للأشخاص الذين ليس لديهم حساب مصرفي حاليًا 

5.) لتحسين مدفوعات التجزئة عبر الحدود

6.) تقليل أو إلغاء غسل الأموال والتهرب الضريبي والاحتيال والتمويل الإرهابي لأن CBDC يحتوي

تعد الشمولية المصرفية دائمًا جزءًا من ملعب المبيعات لـ CBDCs ، لكنك لن تكون الشخص الوحيد الذي يعتقد أن المصرفيين المركزيين لا يهتمون حقًا بالمواصلة لأنهم ، بشكل عام ، يساهمون في الاقتصاد أقل من البنك.

الآن ، دعونا نلقي نظرة على الجوانب السلبية إلى CBDCs:

1.) نقص الخصوصية – يمكن تتبع جميع المعاملات وتتبعها

2.) يمكن للبنوك المركزية أن تحد من كميات العملة الرقمية التي يمكن أن تملكها كل شخص/كيان

3.) يمكن استخدام نهج المروية حيث لا توجد حدود على مقدار العملة الرقمية التي يمكن الاحتفاظ بها ولكن هذه المبالغ التي تزيد عن عتبة معينة يمكن أن تحصل على سعر فائدة سلبي من شأنه أن يدمر قيمة مدخرات الفرد

بالنسبة لي ، فإن الجانب الأكثر إثارة للخوف من CBDC هو احتمال وجود عملة رقمية قابلة للبرمجة والتي يتم تعريفها على أنها “CBDC مع قواعد مدمجة ، وفرض قيود على استخدام هذه الأموال”.

من خلال تنفيذ أموال قابلة للبرمجة من خلال اتفاقية التنوع البيولوجي ، يمكن للحكومة أن تفعل ما يلي:

1.) تحديد سعر فائدة إيجابي أو سلبي لتحفيز أو عدم الحذر من استخدام المال 

2.) الحد من استخدامه لفئة معينة من الخدمات على سبيل المثال وضع قيود على شراء الكحول أو التبغ أو البنزين أو اللحوم أو غيرها من الأشياء التي تعتبرها الحكومة غير ضرورية أو غير صحية.  يمكن أن يكون هذا بمثابة نظام تقنين بحكم الواقع والذي سيكون مقنعًا بشكل خاص أثناء “حالة الطوارئ المناخية”.

3.) قم بتعيين تاريخ انتهاء صلاحية CBDC والذي يمكن استخدامه لحوافز الإنفاق أثناء الانكماش الاقتصادي.

4.) يمكن ربط CBDCs بنظام الائتمان الاجتماعي للفرد عن طريق الهوية الرقمية.  إذا كان لدى الفرد وجهات نظر أو سلوكيات تتعارض مع ما تعتقد القوى الحكومية الحالية أنها مقبولة ، فيمكن مراعاة ذلك عندما يتم إصدار CBDCs للفرد.  في هذه الحالة ، يمكن استخدام CBDCs لتعزيز أو إعاقة التغييرات الاجتماعية والسياسية. 

يتم تنمية CBDCs من قبل العديد من الدول في جميع أنحاء العالم والتنفيذ في مراحل مختلفة كما هو موضح في هذا CBDC Tracker من المجلس الأطلسي:

ساري المفعول في سبتمبر 2024 ، تستكشف 134 دولة ونقابات عملات تمثل 98 في المائة من الناتج المحلي الإجمالي العالمي CBDC مع 66 دولة في مرحلة متقدمة من التطوير.  أطلقت ثلاث دول CBDC كاملة مع نتائج متفاوتة ؛ نيجيريا و E-Naira التي تم إطلاقها في أكتوبر 2021 ، وجزر البهاما ودولارها الرملي في أكتوبر 2020 وجامايكا بتبادلها الرقمي الجامايكي أو Jam-Dex في مايو 2022.

دعنا نغلق هذا التعليق حول CBDCs من Agustin Carstens ، المدير العام لـ بنك للتسويات الدولية، مرة أخرى ، البنك المركزي للمصرفيين المركزي:

هذا يخبرك بكل ما تحتاج إلى معرفته عن CBDCs وكيف سيتم استخدامها.

في اعتقادي أن تشبيه “الغليان الضفدع” هو الأكثر ملاءمة عندما يتعلق الأمر بإصدار CBDCs.  مع الغالبية العظمى من العالم الذي يستكشف حاليًا تطوير عملة رقمية للبنك المركزي ، فإننا نرفع ببطء ولكن بالتأكيد في طريق الحديقة إلى مجتمع غير نقدي حيث تكون خصوصية المعاملات غير موجودة وستكون للحكومات القدرة على استخدام ثقيلة -النهج المعدل للحد من ما يعتقدون أنه سلوك غير مقبول من قبل مواطنيهم من خلال تنفيذ العملات الرقمية القابلة للبرمجة بالتزامن مع برنامج التعريف الرقمي.   كل ما سيتخذه هو نوع من الأزمة في الأسواق المالية في العالم لإعطاء الصلاحيات التي لا ينبغي أن تكون عذرًا بأنهم بحاجة إلى إرسال الجماهير الفائقة على الطريق إلى العبودية النقدية.

المجتمع غير النقدي